1、現(xiàn)狀

按照中國消費金融市場發(fā)展的歷史，消費金融主要分為兩個階段。

第一個，是電商分期階段。

淘寶、京東等電商平臺崛起后，在此基礎(chǔ)上，衍生出了商品分期，進而出現(xiàn)了螞蟻集團和京東數(shù)科。

第二個，是現(xiàn)金分期和場景分期階段。

在這一階段，中國出現(xiàn)了現(xiàn)金貸、小貸等多種現(xiàn)金分期產(chǎn)品；同時，很多場景被分期激活，譬如醫(yī)美、教育、租房等等。

東南亞市場已大規(guī)模進入第二個階段，現(xiàn)金分期和場景分期都開始集中出現(xiàn)，譬如，出現(xiàn)了頗具東南亞特色的摩托分期。

那么，非洲現(xiàn)在處在哪個階段？

“現(xiàn)在的非洲消金市場，處在第一階段和第二階段的交界處?！痹诜侵奘袌鲎隽硕嗄杲鹑诘膹臉I(yè)者何莎稱。

目前，電商平臺在非洲極為興盛，因此催化出了強大的電商分期。

非洲電商最近5年發(fā)展極快——5年時間，有些平臺的用戶呈現(xiàn)近50倍增長，非洲就是這樣一個能創(chuàng)造奇跡的地方。

非洲第一大電商平臺Jumia，到2020年Q1的年度活躍消費者數(shù)，為640萬。

2018年中旬，它就與Afara合作，推出了自己的分期產(chǎn)品Jumia Flex。

Jumia flex的口號，是“buy now, pay small small”（現(xiàn)在買，慢慢還）。

在今年，東非第一大電商平臺Kilimall，用戶數(shù)也達到了近千萬。

2018年，Kilimall推出了自己的分期業(yè)務(wù)Lipa Flex。Lipa是斯瓦希里語，意思就是“支付”。

除了火熱的電商分期之外，一些小的場景分期也開始覺醒。

在非洲，很多人會租摩托車當(dāng)?shù)氖块_，這里和東南亞一樣，也有“摩的文化”，因此，摩托車分期也開始出現(xiàn)。

2019年，肯尼亞信貸平臺Aspira開始與當(dāng)?shù)啬ν熊嚱?jīng)銷商Car＆General合作，嘗試摩托車分期。

司機每天最低支付的分期費用，是500肯尼亞先令，和每天租一輛摩托車的錢差不多。

但不同的是，一年之后，這輛摩托車就屬于司機了。

據(jù)Aspira稱，其利率不高，只有4%。

除此之外，各種小場景也在被喚醒。

譬如，一家名為Lipa Later的公司，已經(jīng)在提供多個場景的分期，比如3C、家具、房屋裝修、汽車分期等等。

目前，非洲市場出現(xiàn)巨頭了嗎？

業(yè)內(nèi)普遍的觀點是，這個市場還在萌芽階段，尚未有巨頭壟斷。

我們了解到，“非洲手機之王”傳音和Opera，也進行過消費金融方面的探索。一位知情人士透露，兩者的消費金融探索，目前看成績一般。

“非洲的消費分期還不太普及，除了上述平臺和一些小的本土電商平臺，主要是傳統(tǒng)線下轉(zhuǎn)線上的O2O平臺在做消費分期，比如某些家具平臺，但規(guī)模都不大?！盠ipa Flex業(yè)務(wù)負責(zé)人宋澤說。

        2、難題

現(xiàn)在非洲的電商分期做得怎么樣？

“非洲第一大電商Jumia的消費分期業(yè)務(wù)，實際上已經(jīng)停了，是因為壞賬太高而關(guān)閉的?！币晃恢槿耸勘硎尽?/strong>

東非第一大電商Kilimall則在摸索中前行。

宋澤稱：“Kilimall的注冊用戶將近1000萬，但我們只針對其中的十幾萬優(yōu)質(zhì)用戶開放了分期?！?

但即便如此，他們的整體壞賬率仍在10%左右。到目前為止，Lipa Flex的分期業(yè)務(wù)尚未盈利。

目前來說，非洲消金的壞賬都偏高。

因此，在Aspira進入摩托分期市場時，媒體用了一個詞來形容此舉：冒險。

這是因為，非洲消金市場上依然有很多難點。

首先，電商退貨率太高，導(dǎo)致金融壞賬和糾紛不斷。

在中國電商發(fā)展早期，人們不敢相信網(wǎng)上就能買東西。被騙，是他們最大的擔(dān)心。

在非洲，消費金融遭遇的一大困境，也源于此。

很多非洲民眾的消費觀念，還停留在非常早期的階段——他們習(xí)慣于在線下看到實物之后再付錢，對網(wǎng)上購物充滿不信任感。

因為這種心理，即使他們下了單、付了款，退貨率也極高。

宋澤認為，這也與他們的消費習(xí)慣有關(guān)——非洲民眾沒有存錢的習(xí)慣，有錢就去享受生活，所以手頭往往缺少現(xiàn)金。

“很多非洲用戶在有錢的時候網(wǎng)購，但等這些商品送到的時候，他們的錢已經(jīng)花沒了，只能退貨?！彼螡烧f。

但運費是電商平臺承擔(dān)。一來一回，平臺就白白損失了運費。

這一現(xiàn)象，還引發(fā)了Jumia的財務(wù)丑聞。2019年5月，做空機構(gòu)香櫞表示，Jumia夸大了自己的業(yè)務(wù)數(shù)字，比如沒有告訴投資者，在2018年的總訂單中，有41%出現(xiàn)了退貨。

消息傳出后，Jumia的股價暴跌。

第二個難題，就是數(shù)據(jù)，這導(dǎo)致風(fēng)控極難。

非洲有五十多個國家，征信發(fā)展情況不一，有的國家征信并不健全，有的國家雖然有征信，但是查詢費用很貴。

第三個難題，就是利率。

用戶對于消費分期的利率特別敏感，比對現(xiàn)金貸的利率敏感得多。

在傳音手機的臉書頁面，最近標出了與Lipa Later合作分期的Camon 15 Premier手機的價格。

從中可以看出，如果分三個月支付，用戶每個月要支付10634肯尼亞先令。

在這條臉書的評論區(qū)，有用戶就抱怨，利率太高了，尤其是分三期還款的產(chǎn)品。用戶稱，這款手機的零售價，為24999肯尼亞先令。

如果按照這種說法，三個月分期，用戶要多付27.61%的錢，換算下來，年利率超過110%。

       3、破局

       用戶對網(wǎng)購不信任，不敢分期；分期商品有限，可選余地小；壞賬率過高，盈利困難……種種原因，限制了消費金融在非洲的發(fā)展。

但從業(yè)者正在試圖破局。

宋澤表示，針對用戶的不信任心理，現(xiàn)在他們會先推薦便宜的商品給新用戶，讓他們先感受一下分期服務(wù)，慢慢讓他們建立信任感。

“比如說，我們會推薦新用戶，先用1000肯尼亞先令（67元人民幣），分期買一個小商品。”

2017年，Kilimall下定決心，做出了一個重大決策——取消貨到付款，改為先付款，再發(fā)貨。

“當(dāng)時用戶一度流失了三分之二，我們是咬牙堅持過來的?！彼螡杀硎?。

與此同時，退貨率大大降低，分期的幾率也增加了。

針對非洲用戶的消費習(xí)慣，他們也對分期形式做了一些改造。

比如，允許客戶自己付一部分，再由其他人代付剩下的部分。

“很多非洲國家曾是英法殖民地，深受其文化影響，夫妻財務(wù)往往分開。如果丈夫為家里買一個東西，但錢不多，就會自己付一部分，剩下的再讓妻子付。”宋澤稱，在這一方面，非洲民眾的支付習(xí)慣和中國非常不同。

而一家針對新興市場做手機分期的美國公司PayJoy，則提出了新的解決方案。

他們開發(fā)了智能手機“上鎖”技術(shù)PayJoy Lock，用戶實際上是“抵押”自己的手機，然后分期還款。

在下載PayJoy Lock應(yīng)用后，用戶還會得到下一期何時還款的通知。

如果他們沒還款，手機就會自動鎖定，只能用于緊急呼叫和與貸款方聯(lián)系。

據(jù)報道，PayJoy已經(jīng)覆蓋了非洲的肯尼亞、尼日利亞、塞內(nèi)加爾、贊比亞等國。

目前，現(xiàn)金貸在非洲異?；鸨?，但在宋澤看來，在未來，非洲的消費分期市場更值得期待。

這是因為，非洲的基礎(chǔ)設(shè)施正在快速建設(shè)中。

比如，8月，中國幫助建設(shè)的埃塞俄比亞首都亞的斯亞貝巴至吉布提首都吉布提鐵路正式通車。兩地之間的運輸時間，因此減少到了10小時。而以前走公路，要運輸7天。

路修好了，物流會大大加速。目前，非洲一些頭部電商平臺，已經(jīng)可以在少數(shù)城市當(dāng)日達，在其他重要城市隔日達。

在此情況下，消費分期顯然也會迎來利好。

何莎也認為，非洲這片市場的潛力，不可小覷。

人口密集、年輕化、喜歡提前消費，智能手機普及率越來越高，這些都將成為消費金融成長的黃金土壤。

“未來三年，非洲的消金市場將全面爆發(fā)。”何莎稱。

和現(xiàn)金貸相比，消費金融是長期的生意，而不是短期買賣。

“我們在非洲不是來掠奪的，而是來建設(shè)的。”宋澤稱，他們一開始就沒有想到賺快錢。

金融不應(yīng)該只是收割工具，更應(yīng)該是幫助經(jīng)濟成長、幫助人們改善生活的催化劑。

*文中部分受訪者為化名。