劉強東放手兩年后“封殺”申通，劍指阿里？京東終于恢復士氣

“阿里先封殺了京東物流。”

京東方面向投中網(wǎng)表示，京東停止與申通合作，合同到期是一方面，其背后的大股東阿里巴巴也拒絕了京東物流入駐阿里系電商。

投中網(wǎng)獲悉，去年阿里和申通深度合作后，已成為申通的實際大股東，而阿里此前“封殺”了京東物流，因此京東封殺了申通快遞。

京東停止與申通合作，背后牽扯出的是阿里巴巴。“貓狗”大戰(zhàn)又開始了嗎？

申通背后是阿里，“貓狗斗”拉開新的序幕？

事情的起因是這樣的：近日京東在賣家論壇上掛出了通知，稱與申通快遞、如風達、全峰快遞、佳吉快運、國通快遞、卡行天下等合同陸續(xù)到期，8月31日后將停用申通等物流服務承運商（將無法在系統(tǒng)發(fā)貨列表中選擇）。

對于“封殺”申通快遞，京東開放平臺進一步解釋稱：2019年6月，申通與京東開放平臺的合同到期之后，雙方就續(xù)約問題也在不斷溝通。

同一時期，阿里巴巴通過戰(zhàn)略投資成為了申通的實際大股東。因此，京東物流提出了對等需求，要入駐阿里旗下電商平臺，但至今也沒有得到響應。

京東的回復翻譯成人話便是：阿里是申通快遞的“大股東”，京東物流先在阿里體系被“封殺”，所以現(xiàn)在我也要封殺阿里系的快遞。——正是一場新的“貓狗大戰(zhàn)”開始。

申通則認為京東搞錯了。“京東認為阿里巴巴是我們大股東，是他們自己搞錯了，現(xiàn)在大股東實際上還是公司董事長陳德軍。（實際）本來阿里要持有30%以上股份，但資金還沒進來，我們是上市公司，如果有股權變更會發(fā)布公告的。”

2019年3月，阿里巴巴以46.6億元人民幣入股申通快遞，獲得后者14.65%的股權。同年7月，阿里又與申通股東簽署購股選擇權協(xié)議——在三年有效期內(nèi)，阿里巴巴可購買申通實控人的股權成為申通的實控人。

也就是說，申通已萌生退意，但目前阿里還并不是法律意義上的大股東。

但在臺面之下，問題的實質(zhì)可能早已發(fā)生改變。投中網(wǎng)從業(yè)內(nèi)獲悉，目前在申通快遞內(nèi)部，菜鳥系實際已是大權在握，但并不是在明面上。

另一個細節(jié)是，近日，繼推出自有快遞柜品牌“喵柜”后，申通快遞在內(nèi)部快遞網(wǎng)絡中大力推廣自建的快遞末端門店品牌“喵站”，欲與菜鳥驛站形成互補。從取名來看，貓喵搭配，也頗有阿里系色彩。

實際上，四通一達已幾乎被納入阿里旗下。近年來，阿里通過一系列股權投資的方式，先后入股了百世、圓通、中通等申通及韻達等五家上市的民營快遞企業(yè)。

菜鳥系對于申通的把控，或許是京東“封殺”申通的考慮因素之一。

其實，在此之前也發(fā)生過類似的“戲碼”。2017年，京東平臺曾終止與天天快遞和百世快遞的合作，賣家通過天天快遞和百世快遞發(fā)送商品的物流信息無法在京東平臺展示。隨后各方陷入輿論戰(zhàn)，互相指責，甚至連蘇寧和菜鳥也牽扯其中。天天快遞被蘇寧物流收購，百世快遞則由阿里持股，戰(zhàn)隊意味明顯。

電商平臺與快遞企業(yè)之間緊密的業(yè)務聯(lián)系，讓二者的關系一直十分微妙。“申通事件”一出，京東與阿里兩大平臺之間再次上演“貓狗大戰(zhàn)”，背后都是地盤之爭。

擁有自營物流能力的電商平臺對其他物流服務商的掣肘，已是行業(yè)慣性，由來已久，不僅在國內(nèi)，國外也如此。

2019年下半年，聯(lián)邦快遞和亞馬遜這對合作伙伴也一度陷入緊張的對峙狀態(tài)。據(jù)媒體報道，亞馬遜曾宣布禁止平臺上的第三方賣家使用聯(lián)邦快遞進行配送服務，但很快亞馬遜就解除了這一禁令。

京東在交出一份不錯的二季度財報后，在美股和港股紛紛大漲，市值再次突破千億美元。“明尼蘇達州”兩年后，京東終于回到了自己穩(wěn)步的發(fā)展“節(jié)奏”。尤其是今年疫情以來，京東依靠自建商城和物流體系，在整個電商市場里逆勢增長。

在這個事件里，申通以及其他物流公司便屬于京東自建商城和物流以外的開放平臺。而這個版塊為京東提供了高毛利。

換句話說，第三方開放平臺對京東來說很重要，因此它不需要“敵軍”的物流加持。進入穩(wěn)定發(fā)展后的京東，再次殺回戰(zhàn)場，開始新的“貓狗斗”？

第三方商家雖小，但提高了京東毛利率

需要強調(diào)的是，此次雙方爭執(zhí)的范圍為第三方平臺商家，而并非京東自營商城。那為什么京東還這么在乎呢？

對于京東來說，第三方平臺（POP）不論是財務上，還是業(yè)務上，都是與京東商城協(xié)同發(fā)展的重要部分。

一方面，第三方商家服務帶來的收入，是京東集團重要的收入組成部分，其高毛利率也支撐著京東自營業(yè)務的低毛利率；另一方面，第三方商戶還是京東供應鏈服務、營銷服務的重要客戶，具有強大的變現(xiàn)空間。

一直以來，京東不是一個典型的電商平臺。它架構是建立在采銷一體的自營模式上，更像是一個采銷一體的超級零售商。

至今，京東自營零售業(yè)務的成交額（GMV）依然占全站一半左右，收入占比更是接近九成。2020年上半年，公司對第三方商戶提供的廣告、物流、銷售服務等服務業(yè)務占收入的比重為11%，自營收入占89%。

東吳證券表示，正是POP業(yè)務的高毛利率，才使京東自營的低毛利率、高效率得以維持，將 POP業(yè)務分離開，自營業(yè)務就需要更高的毛利率水平才能盈利。

實際上，采銷一體的京東此前的短板十分明顯，商家端自營業(yè)務與平臺生態(tài)不兼容，商家很難樹立品牌的成長，業(yè)務很容易被站內(nèi)自營業(yè)務吸走。

而且隨著發(fā)展，京東自營電商業(yè)務盈利已經(jīng)接近天花板。加上流量去中心化和社交平臺繁榮的大趨勢中，第三方商家成為京東自營業(yè)務以外的潛在變現(xiàn)對象。

換句話說，京東現(xiàn)在不僅要賺自營賣貨的錢，還要學阿里賺商家的錢，而物流是其中一個重要環(huán)節(jié)。

在變現(xiàn)上，京東為商家在各大平臺提供基礎的店鋪開設工具，在供應鏈端提供采購、支付、倉儲和物流服務，在流量端提供廣告和交易增值服務。

一個典型的第三方商家在京東平臺開店賣貨，除了基本的保證金等之外，需要支付廣告費用、傭金扣點和所選的物流費用。

在流量端，京東為商家提供了京選、京東快車、京東直投等多種營銷手段，并進行廣告和傭金變現(xiàn)。供應鏈端，京東集團的B2B業(yè)務、京東物流C網(wǎng)和B網(wǎng)都面向廣大的第三方客戶提供服務。

截至目前，京東物流在全國運營超過 730 個倉庫，管理的倉儲總面積約1700萬平方米，擁有中小件、大件、冷鏈、跨境、B2B、眾包等六大網(wǎng)絡，為各類商家提供了多樣的物流服務選擇。 

這樣的變現(xiàn)空間，京東無疑是非常重視的：自2011年以來，除了直銷收入，“服務和其他”的收入占比逐步提高，從2011年1.14%提升至上半年的11.22%。

此次疫情期間，由于線下渠道受阻，第三方商家與京東合作加深：今年的618期間，第三方商家的成交額同比增速是去年的2.2倍。2020年二季度，京東POP平臺的商家數(shù)，同比增加了近10萬。

第三方商家對京東的重要性，對于阿里和菜鳥也是如此。由此來看，在第三方物流方面，京東和阿里互相封殺的理由是顯而易見的。

京東“封殺”申通一事看似事小，但實際上已經(jīng)拉開了 “貓狗”大戰(zhàn)的新帷幕。